Tag Archives: stopy procentowe

Tydzień 230 – Ćwierkająca giełda

W ostatnim czasie polska giełda nas nie rozpieszcza. -6,45% w miesiąc, -6,85% w rok i zaledwie +6,51% w 4,5 roku. To właśnie wtedy, dokładnie 16 marca 2015 r., zaczęliśmy prowadzić bloga. Cel jaki nam wtedy przyświecał to pokazać, że regularne oszczędzanie i inwestowanie ma sens i można dzięki temu zbudować spory kapitał. Chcieliśmy pokazać Polakom, że da się to zrobić zaczynając z kwotą 1.350 zł w kieszeni. I o ile wynik naszego portfela jako tako wygląda, to już wykres giełdowy WIG-u „przeciętnego Kowalskiego” do zmiany swoich finansowych nawyków raczej nie przekona. Najgorsze w tym wszystkim jest jednak to, że przykładowo rynek amerykański wzrósł w tym okresie o ok. 40%. A my stoimy w miejscu. I ciężko powiedzieć jak długo taki stan rzeczy się utrzyma. Nastały bowiem czasy „inwestowania w nowoczesnym wydaniu”, w którym trzeba się liczyć z „prezydenturą w nowoczesnym wydaniu” i nowoczesnym narzędziem kształtowania nastrojów rynkowych – ćwierkaniem 😀 Wartość naszego portfela wynosi 44.473,69 zł. Nasz zysk netto to +83,02%

Czytaj dalej

 

Tydzień 137 – EBC przykręca kurek

Czwartek niewątpliwie był dla rynków najważniejszym dniem minionego tygodnia. Właśnie wtedy Europejski Bank Centralny miał odpowiedzieć na pytanie „Co dalej z programem luzowania ilościowego (QE)?” Dla mniej zorientowanych wyjaśniamy, że Quantitative Easing to zwiększenie podaży pieniądza w obiegu poprzez skupowanie różnego rodzaju obligacji w celu rozruszania gospodarki. Mario Draghi (szef EBC) zgodnie z oczekiwaniami obniżył miesięczną skalę skupu z 60 do 30 mld euro, a także przedłużył czas trwania programu do września 2018 r. Zaskoczenia więc nie było, a rynki zareagowały w miarę stabilnie. EBC wprawdzie przykręcił kurek, ale jednocześnie zapowiedział gotowość do zwiększenia programu, jeśli warunki gospodarcze miałyby się ponownie pogorszyć. Na podwyżki stóp procentowych w strefie euro w najbliższym czasie nie mamy więc co liczyć. Najwcześniej możemy się ich spodziewać w I połowie 2019 r. Źródełko z pieniędzmi cały czas jest więc pełne, z tą tylko różnicą, że z kranika EBC będzie ich lecieć troszeczkę mniej. Mamy więc dosyć ciekawą sytuację, w której polityki dwóch głównych banków centralnych – FED-u i EBC – się rozjechały. Przypominamy, że Stany Zjednoczone już dawno zakończyły program QE, a obecnie są na etapie stopniowych podwyżek stóp procentowych. Co z tego wyniknie? Obawiamy się, że nic dobrego. Ale póki co impreza trwa w najlepsze, więc jej nie opuszczamy, ale jednocześnie pilnujemy się, by w tym wszystkim zachować trzeźwy umysł. Nasz portfel na chwilę obecną warty jest 22.527,91 zł. Nasz zysk netto to 51,70%.

Czytaj dalej

 

Tydzień 118 – Portfel mocno akcyjny

Wyrównujemy swój rekord pięciu tygodni pod rząd na plusie. Taka seria przytrafiła nam się podczas inwestycyjnej podróży po raz trzeci. Wcześniej wystąpiła ona na przełomie marca-kwietnia oraz czerwca-lipca 2016 roku. Czy w przyszłym tygodniu uda nam się ustanowić nowy rekord? 🙂 Wszystko w rękach naszych aktywów. A wśród nich obecnie prym wiodą akcje. W ostatnim tygodniu dokupiliśmy kolejny pakiet Vistuli i tym samym zwiększyliśmy nasze zaangażowanie w te instrumenty finansowe do 79,25%. Poza Vistulą posiadamy również akcje CD Projekt i Stalexport. Są to naszym zdaniem bardzo solidne typy, dla których wciąż pozostaje jeszcze spory potencjał do wzrostów. Niestety nasze plany może pokrzyżować rynek. Zagrożenia, o których pisaliśmy w naszych poprzednich wpisach, cały czas są aktualne, a do tego w minionym tygodniu FED ponownie podniósł stopy procentowe. W teorii taki zabieg bardzo często może być początkiem bessy. Tyle tylko, że poza Stanami Zjednoczonymi nikomu się nie śpieszy do zacieśniania polityki monetarnej. Obecnie mamy więc do czynienia z bardzo nieprzewidywalnym rynkiem, który robi co chce i za nic ma sobie wszelkie książkowe schematy 😀 Jak mawiał niegdyś pewien polski polityk: „Świat stanął na głowie i tańczy bredgensa”. I tak to trochę na chwilę obecną wygląda. Póki co odnajdujemy się w tej sytuacji całkiem nieźle, ale cały czas staramy się zachować czujność, bo rynek potrafi być bezlitosny. Nasz wynik po 118 tygodniach to +39,96%. Wartość portfela wynosi 17 005,16 zł.

Czytaj dalej

 

Tydzień 117 – Lekki plus

Kolejny udany tydzień za nami. To już czwarty z rzędu, co prawda lekki, ale co ważne plus na naszym koncie. Tym razem wartość portfela zwiększyła się o +0,71%, czyli 119,42 zł. Niby niedużo, a i tak więcej niż obecnie najlepsze lokaty na rynku. O tym, że banki nas ostatnio nie rozpieszczają pisaliśmy ostatnio na naszym facebook’u. Najlepszy obecnie wynik lokat to 153,12 zł. Tyle, że… od 100 000 zł i… w miesiąc. Nasz „lekki plus” to kwota porównywalna, ale od 6-krotnie niższego kapitału i w 4-krotnie krótszym czasie. Wydaje nam się jednak, że jeśli chodzi o oprocentowanie lokat, to od 2018 roku sytuacja zacznie ulegać znacznej poprawie. A wszystko przez prognozowane wzrosty stóp procentowych. Być może i my skusimy się wtedy na jakiś depozyt w banku 😀 Na chwilę obecną jednak świetnie radzą sobie nasze akcje. Wszystkie nasze spółki miniony tydzień skończyły na zielono. Na wyróżnienie zasłużyła Stalexport z wynikiem +4,17% (3,84 zł -> 4,00 zł). Warto odnotować również informację o planowanym połączeniu spółek Vistula i Bytom. Zgodnie z obietnicą przeanalizowaliśmy taką ewentualność oraz wyciągnęliśmy odpowiednie wnioski, ale o nich w odrębnym artykule już niebawem 🙂 W dzisiejszym wpisie zaglądamy natomiast na forum gry CyberPunk 2077 oraz Gwint. Pojawiły się bardzo ciekawe komentarze, które mogą Was zainteresować 🙂 Wartość portfela na dzień dzisiejszy to 16 871,77 zł. Jesteśmy 38,86% na plusie.

Czytaj dalej

 

Tydzień 105 – 2. Urodziny InvestJourney

Cóż to był za tydzień! FED podniósł stopy procentowe, Asseco Poland opublikowało wyniki finansowe, CD Projekt ogłosił turniej w Gwinta, a my świętowaliśmy 2. urodziny naszego bloga! 🙂 To już dwa lata, w ciągu których staramy się dotrzeć do Polaków, pokazać im drogę budowania kapitału oraz zalety regularnego oszczędzania i inwestowania. Z tej okazji w dalszej części przedstawiamy krótkie podsumowanie minionego roku naszej działalności. Nie obyło się oczywiście bez prezentów! 😀 A te otrzymaliśmy od naszych aktywów. +5,22% (73,18 zł -> 77,00 zł) od CD Projekt, +5,13% (7,79 zł -> 8,19 zł) od RCFL3SILVE i +3,87% (53,26 zł -> 55,32 zł) od Asseco Poland. Tym razem z pustymi rękami na „imprezę” przyszła Stalexport (-2,56%, 4,30 zł -> 4,19 zł), a opcja OW20O171700 nie przyszła w ogóle, bo wygasła dzień później 😀 Mieliśmy za to dobrego DJ-a pod pseudonimem WIG, który dołożył swoje 3,64%. Procentów więc nie zabrakło 😀 Wartość portfela na chwilę obecną wynosi 15 523,37 zł, a wypracowany przez 2 lata zysk netto to 43,73%.

Czytaj dalej

 

Tydzień 104 – Sygnał ostrzegawczy

9 listopada 2016 roku Donald Trump zostaje prezydentem USA. Rynki akcji notują bardzo mocne spadki, metale szlachetne idą w górę, a dolar osłabia się względem innych walut. A więc jednak czeka nas krach? Tak sobie myśleliśmy tamtego pamiętnego dnia. Podejrzewamy, że w swoich rozważaniach nie byliśmy osamotnieni. Później jednak stało się coś, czego mało kto się spodziewał. Na światowych rynkach zapanowała hossa, a inwestorzy pokochali nowego prezydenta USA! Od tamtej pory polska giełda urosła o 23,53%, a amerykańska o 11,63%, ustanawiając kolejny historyczny rekord. Hossa w Stanach Zjednoczonych trwa już 8 lat! W takich warunkach bardzo łatwo stracić zdrowy rozsądek, a przez to lekceważyć istniejące zagrożenia. A te, jak były, tak nadal są i przypomniały o sobie w ostatnim tygodniu. Wrócił przede wszystkim temat Deutsche Banku, który tym razem zdecydował się na kolejną emisję akcji! Największy niemiecki bank chce w ten sposób pozyskać 8 mld EUR! Liczba akcji zwiększy się o blisko 50% i tym samym obali zapewnienia prezesa Johna Cryana o tym, że o podwyższaniu kapitału nie ma mowy. Dla nas jest to kolejna niepokojąca już wiadomość płynąca z Deutsche Banku. Przez ostatnie 2 lata DB stracił 8,2 mld EUR. Innym bankiem, który walczy o życie jest najstarszy bank świata, czyli włoski Monte dei Paschi. Nie sposób tutaj obecnej sytuacji nie odnieść do 2008 roku i upadku amerykańskiego Lehman Brothers, który zapoczątkował światowy kryzys gospodarczy. Innym sygnałem ostrzegawczym jest powrót inflacji i planowane w związku z tym podwyżki stóp finansowych. Na ten krok zdecydował się już FED, a na najbliższym posiedzeniu (14-15 marca) zadecyduje, czy dalej będzie kontynuował zacieśnianie polityki monetarnej. Analitycy oceniają prawdopodobieństwo podwyżek na ok. 90%. O innych ryzykach występujących w obecnym systemie finansowym pisaliśmy już wielokrotnie, więc nie będziemy się powtarzać. Zwracamy tylko uwagę, że w czasie hossy bardzo łatwo o zaślepienie i nie dostrzeganie nadchodzących i już istniejących zagrożeń. Dla nas w tym tygodniu zapaliła się lampka ostrzegawcza, która nam o tym przypomniała. W związku z powyższym planujemy pewne zmiany w naszym portfelu. Jego wartość na chwilę obecną wynosi 14 996,13 zł. Jesteśmy 38,85% na plusie.

Czytaj dalej

 

Srebro? A może czekoladka? – cz. 2

Inwestycja w srebroPrzed Wami kolejna dawka informacji o srebrze. W poprzednim artykule mogliście się dowiedzieć m.in. o tym, jak dużo jesteśmy w stanie zapłacić za 3-kilogramową sztabkę srebra oraz jakie szanse ma 10 uncji tego metalu w starciu z tabliczką czekolady. Ponadto odpowiedzieliśmy na pytanie dlaczego srebro stoi w cieniu złota, jaki jest popyt i podaż oraz jak można inwestować w ten cenny kruszec. Druga część artykułu skupia się z kolei na czynnikach kształtujących cenę srebra. Omawiamy w niej rynkową relację złota i srebra, a także jaki wpływ na ich wycenę mają waluty oraz stopy procentowe. Zwróciliśmy również uwagą na istotne zmiany w gałęziach przemysłu, które mogą w dużym stopniu przyczynić się do wzrostu popytu na srebro.

Czytaj dalej

 

Tydzień 92 – Podwyżka stóp w USA

W końcu się doczekaliśmy. Po roku oczekiwań FED podniósł stopy procentowe w Stanach Zjednoczonych. Była to dopiero druga podwyżka od 10 lat! Można powiedzieć, że na tę informację rynki zareagowały wręcz książkowo. Światowe giełdy spadły, metale szlachetne również. Umocnił się natomiast dolar, za którego obecnie trzeba zapłacić aż 4,23 zł. Sprawdziły się więc nasze prognozy co do kolejnej podwyżki stóp procentowych w USA jeszcze w tym roku oraz powrotu USD/PLN do poziomu ponad 4,00 zł. Co dalej? W obecnej sytuacji oczekiwalibyśmy, że śladem amerykańskiego banku centralnego pójdą pozostałe kraje. Na to jednak w chwili obecnej się nie zanosi. Mimo że inflacja znów zaczyna dochodzić do głosu, to główne banki centralne prawdopodobnie będą wolały się wstrzymać jeszcze jakiś czas i zaczekać na kolejne odczyty. A te gwałtownie mogą ruszyć w górę, głównie za sprawą ropy naftowej. Co do naszych aktywów to większych zmian nie było. CD Projekt wzrósł o 0,29% (51,55 zł -> 51,66 zł), Stalexport o 1,87% (3,75 zł -> 3,82 zł), a opcja OW20O171700 spadła o 37,44% (17,60 -> 11,01). Na całym portfelu strata wyniosła zaledwie 20,90 zł. Jego wartość na chwilę obecną wynosi 10 787,03 zł. Nasz zysk netto za 92 tygodnie inwestowania to 14,15%. Coraz bliżej wyjścia na plus, po 77 tygodniach na minusie, jest nasz benchmark – WIG. Brakuje mu już tylko 3,34%.

Czytaj dalej